什么是商業(yè)性金融機構(gòu)

商業(yè)性金融機構(gòu)是按照現(xiàn)代企業(yè)制度改造和組建起來的，以營利為目的的銀行和非銀行金融機構(gòu)，它們承擔(dān)了全部商業(yè)性金融業(yè)務(wù)。商業(yè)性金融機構(gòu)根據(jù)市場法則，出于商業(yè)標(biāo)準(zhǔn)的行為目標(biāo)，以“安全性、流動性、效益性”為融資準(zhǔn)則，恰當(dāng)合理地安排其資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)，以在流動性和安全性允許的前提下實現(xiàn)盈利的最大化。

商業(yè)性金融機構(gòu)的類型

我國的商業(yè)性金融機構(gòu)有銀行金融機構(gòu)和非銀行金融機構(gòu)兩大類。

我國銀行金融機構(gòu)主要包括國有獨資商業(yè)銀行(中國工商銀行、中國農(nóng)業(yè)銀行、中國銀行和中國建設(shè)銀行)、其他商業(yè)銀行、農(nóng)村和城市信用合作社。

我國非銀行金融機構(gòu)主要包括：信托投資公司、證券公司、財務(wù)公司、金融租賃公司等。將保險業(yè)列入金融體系，是由于經(jīng)辦保險業(yè)務(wù)的大量保險收入用于各項金融投資(這是世界各國的通例)。而運用保險資金進(jìn)行金融投資的收益又可以積累更為雄厚的保險基金，促進(jìn)保險事業(yè)的發(fā)展。我國的保險公司也屬于商業(yè)性金融機構(gòu)。另外，我們習(xí)慣了國內(nèi)多年來銀行、保險、證券、信托分治的現(xiàn)實，現(xiàn)在國內(nèi)許多金融和非金融機構(gòu)開始籌組金融控股公司，金融控股公司在國內(nèi)現(xiàn)行的法律法規(guī)中還找不到完全準(zhǔn)確的定義。從宏觀方面來看，中國目前尚缺乏對金融控股公司相關(guān)的法律法規(guī)和制度性安排。

根據(jù)國際巴塞爾銀行監(jiān)管委員會、國際證券聯(lián)合委員會、國際保險監(jiān)管委員會1999年發(fā)布的《對金融控股集團(tuán)的監(jiān)管原則》，金融控股公司定義為一個公司在擁有實業(yè)的基礎(chǔ)上，可以跨行業(yè)控股或參股，在同一控制權(quán)下經(jīng)營銀行、保險、證券兩個以上的金融事業(yè)。這是當(dāng)今國際金融一體化的趨勢，消費者可以在一個金融機構(gòu)同時實現(xiàn)銀行存貸款、票據(jù)金融、信用卡、票據(jù)、保險、證券、期貨和共同基金等交易活動。不言而喻，金融控股公司屬于商業(yè)性金融機構(gòu)，是獨立的公司企業(yè)法人。目前在我國境內(nèi)設(shè)立的外資金融機構(gòu)有如下兩類：外資金融機構(gòu)在華代表處和外資金融機構(gòu)在華設(shè)立的營業(yè)性分支機構(gòu)，由于外資金融機構(gòu)在華代表處不得從事任何直接營利的業(yè)務(wù)活動，所以只有外資金融機構(gòu)在華設(shè)立的營業(yè)性分支機構(gòu)屬于商業(yè)性金融機構(gòu)。但是，由于它們是分支機構(gòu)，是不具有獨立的法律主體資格，下面就不再闡述。目前政策性金融機構(gòu)主要是國家開發(fā)銀行、中國進(jìn)出口銀行和中國農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行，它們在從事業(yè)務(wù)活動中，均貫徹不與商業(yè)性金融機構(gòu)競爭、自主經(jīng)營與保本微利的基本原則。

商業(yè)性金融機構(gòu)與公司企業(yè)法人的區(qū)別

由于我國商業(yè)性金融機構(gòu)是依照《公司法》和與其相對應(yīng)的金融法律法規(guī)設(shè)立的，所以我國商業(yè)性金融具有一般公司企業(yè)法人的基本特點。但是商業(yè)性金融機構(gòu)與公司企業(yè)法人又有區(qū)別，主要表現(xiàn)在：

第一，設(shè)立的法律依據(jù)和條件不完全相同。一般的公司設(shè)立只需依據(jù)《公司法》設(shè)立，而商業(yè)性金融機構(gòu)還需依據(jù)相應(yīng)的金融法律法規(guī)設(shè)立，并且需要經(jīng)過相應(yīng)的國家金融監(jiān)管機關(guān)審查批準(zhǔn)；

第二，經(jīng)營的商品不同。一般公司經(jīng)營的是一般商品，而商業(yè)性金融機構(gòu)經(jīng)營的是特殊商品，即充當(dāng)一般等價物的貨幣；

第三，經(jīng)營的方式不同。一般公司的經(jīng)營方式，都是將商品的所有權(quán)和使用權(quán)通過交易同時轉(zhuǎn)讓出去，也就是將商品賣出去。而商業(yè)性金融機構(gòu)經(jīng)營貨幣時或是將貨幣借貸出去，也就是只轉(zhuǎn)讓貨幣的使用權(quán)，保留貨幣的所有權(quán)，或是將貨幣投資出去；

第四，經(jīng)營商品權(quán)益來源不同。一般公司企業(yè)的收益主要來源于經(jīng)營商品的價值增值。而商業(yè)性金融機構(gòu)的收益不是來源于貨幣的增值，因為貨幣本身是不能增值的，它們的收益要么來源于利息，利息是資本所有者(債權(quán)人)因貸出貨幣資本而從借款人(債務(wù)人)手中獲得的報酬。要么來源于貨幣投資的回報。由此可知，我國的商業(yè)性金融機構(gòu)是特殊的公司企業(yè)法人。

商業(yè)性金融機構(gòu)與政策性金融機構(gòu)的關(guān)系

在一個實行現(xiàn)代市場經(jīng)濟的國家的金融業(yè)，可以分成兩大類,商業(yè)性金融和政策性金融。商業(yè)性金融，籠統(tǒng)的說，就是商業(yè)性金融機構(gòu)根據(jù)市場機制和原則進(jìn)行的資金融通行為。政策性金融，也就是在一國政府主導(dǎo)下的，為配合國家特定的經(jīng)濟和社會發(fā)展政策，而進(jìn)行的一種特殊性資金融通行為。在市場經(jīng)濟條件下，市場是一種資源配置系統(tǒng)，政府也是一種資源配置系統(tǒng)。市場的資源配置功能是有效率的，但也不是萬能的，市場機制也具有本身固有的缺陷，經(jīng)濟學(xué)稱之為“市場失靈”和“市場缺陷”。“市場失靈”和“市場缺陷”為政府

介入和干預(yù)提供了必要性和合理性的依據(jù)。所以，作為現(xiàn)代市場經(jīng)濟資源配置的主要途徑之一的金融市場在調(diào)節(jié)金融資源的配置中當(dāng)然也要以市場機制和原則為基礎(chǔ)，這樣才會有效率，同時對于金融資源配置中市場機制的失靈問題和缺陷問題，也需要政府通過創(chuàng)立政策性金融機構(gòu)來校正，以實現(xiàn)社會資源配置的經(jīng)濟有效性和社會合理性的有機統(tǒng)一。商業(yè)性金融與政策性金融是實行市場經(jīng)濟國家完整的金融統(tǒng)一體中不可或缺的兩部分，其中以市場機制進(jìn)行運作的商業(yè)性金融是主體部分，以政府為主導(dǎo)進(jìn)行運作的政策性金融是必要補充。

商業(yè)性金融機構(gòu)與政策性金融機構(gòu)都是我國金融組織體系的重要組成部分，兩者的性質(zhì)、行為特征、業(yè)務(wù)范圍、融資原則是不同的。從性質(zhì)上看，商業(yè)性金融機構(gòu)從事商業(yè)性金融，是公司企業(yè)性質(zhì)，具有商事性，贏利性；而政策性金融機構(gòu)經(jīng)營政策性的金融業(yè)務(wù)，是特殊的金融機構(gòu)，體現(xiàn)國家意志性、社會性。從行為特征看，商業(yè)性金融機構(gòu)作為經(jīng)營金融交易的企業(yè)性法人，以市場為導(dǎo)向。一般在遵循國家有關(guān)法律的前提下，以追求自身財務(wù)效益和利潤最大化為主要行為特征，社會效益體現(xiàn)于財務(wù)效益之中。而政策性金融機構(gòu)則恰好相反，

它雖然不是完全不考慮自身財務(wù)效益問題，但從總體上看它作為政府的金融機構(gòu)必須以執(zhí)行國家社會經(jīng)濟政策為主和把社會效益放在首位。政策性金融機構(gòu)的行為特征是依政府政策導(dǎo)向行事和以社會經(jīng)濟效益為目標(biāo)，商業(yè)性金融機構(gòu)以市場為導(dǎo)向，以追求盈利最大化為目標(biāo)。政策性金融機構(gòu)與政府的經(jīng)濟職能相聯(lián)系，是貫徹政府政策的一種工具，其目標(biāo)是政策效益和社會效益。從業(yè)務(wù)范圍看，商業(yè)性金融機構(gòu)的業(yè)務(wù)范圍是十分廣泛的，現(xiàn)代金融制度中的商業(yè)性金融機構(gòu)業(yè)務(wù)發(fā)展具有綜合化特征和趨勢，即同時經(jīng)營多樣化的金融業(yè)務(wù)。而政策性

金融機構(gòu)則由于與不同的政策導(dǎo)向和業(yè)務(wù)領(lǐng)域相適應(yīng)，往往具有特定的業(yè)務(wù)范圍和對象。如國家開發(fā)銀行，就以國家重點建設(shè)為主要融資對象，主要辦理國家重點建設(shè)(包括基本建設(shè)和技術(shù)改造)的政策性貸款及貼息業(yè)務(wù)；中國農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行以承擔(dān)國家糧棉油儲備、農(nóng)副產(chǎn)品收購、農(nóng)業(yè)開發(fā)等方面的政策性貸款為主要業(yè)務(wù)；中國進(jìn)出口銀行主要為機電產(chǎn)品和成套設(shè)備等資本性貨物進(jìn)出口提供政策性金融支持。從融資原則上看，商業(yè)性金融機構(gòu)根據(jù)市場法則，出于商業(yè)標(biāo)準(zhǔn)的行為目標(biāo)，以“流動性、盈利性、安全性”為融資準(zhǔn)則，而政策性金融機構(gòu)則一般要以政府的經(jīng)濟職能和政策為依據(jù)，按照政府的意向來安排其融資活動和資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)。具體而言，其融資準(zhǔn)則的特殊性在于：

(1)不介入商業(yè)性金融機構(gòu)能夠從事的項目，主要經(jīng)營和承擔(dān)私人部門和商業(yè)性金融機構(gòu)不愿搞的項目，為此政策性金融機構(gòu)常被看作是填補資本市場空缺的機構(gòu)；

(2)主要提供中長期的廉價(低息)資金，有的甚至不能按期償還和價格低于籌資成本，為此而發(fā)生的虧損由政府予以補貼，以避開利潤的誘惑和干擾；

(3)對其它金融機構(gòu)所從事的符合政策性目標(biāo)的金融活動給予償付保證、利息補貼或投融資，以此予以支持、鼓勵、吸引和推動更多的金融機構(gòu)從事政策性融資活動。另外，商業(yè)性金融機構(gòu)與政策性金融機構(gòu)在職能上的最大差別就是商業(yè)性金融機構(gòu)參與信用創(chuàng)造，而政策性金融機構(gòu)一般不辦理活期存款、匯兌、結(jié)算和現(xiàn)金收付等商業(yè)銀行業(yè)務(wù)，其負(fù)債是貨幣體系已經(jīng)創(chuàng)造出來的貨幣，而其資產(chǎn)一般均為專款專用。因此，政策性金融機構(gòu)一般不具備信用創(chuàng)造的功能。

從以上分析，我們可以將商業(yè)性金融結(jié)構(gòu)和政策性金融機構(gòu)的關(guān)系歸納為三種關(guān)系：

1.平等關(guān)系。商業(yè)性金融機構(gòu)與政策性金融機構(gòu)在法律地位上是平等的。它們是各自獨立的法律主體，政策性金融機構(gòu)通過商業(yè)性金融機構(gòu)代理具體的金融業(yè)務(wù)，是委托人與代理人的關(guān)系，是平等主體之間的關(guān)系。雖然政策性銀行享有某些優(yōu)惠待遇，但并無凌駕于商業(yè)性金融機構(gòu)之上的權(quán)利，否則就會構(gòu)成對商業(yè)性金融機構(gòu)利益的侵犯。因此，我們不能以政策性金融機構(gòu)管轄商業(yè)性金融。

2.互補關(guān)系。從以上的闡述得知，商業(yè)性金融機構(gòu)構(gòu)成一國金融組織體系的主體，承辦絕大部分的金融業(yè)務(wù)，而政策性金融機構(gòu)則承辦商業(yè)性金融機構(gòu)不愿辦理和不能辦理的金融業(yè)務(wù)，在商業(yè)性金融業(yè)務(wù)活動薄弱或遺漏的領(lǐng)域開展活動。兩者之間形成主輔、互補而非替代、競爭的關(guān)系。

3.配合關(guān)系。許多政策性銀行因受分支機構(gòu)缺乏的限制，其政策性業(yè)務(wù)的展是間接的，

即通過商業(yè)性銀行轉(zhuǎn)貸給最后貸款人。并且，政策性銀行對商業(yè)銀行從事的符合政府政策要求的業(yè)務(wù)活動給予再貸款、利息補貼、償還擔(dān)保等鼓勵與支持，在業(yè)務(wù)上進(jìn)行一定的監(jiān)督。故兩者之間又有一定程度的配合。

商業(yè)性金融機構(gòu)與地方政府、政府各部門的關(guān)系

從推動經(jīng)濟發(fā)展的角度看，經(jīng)濟和金融工作具有很大的共性，同時又具有互補性。地方經(jīng)濟需要商業(yè)性金融機構(gòu)的服務(wù)與投入，從而推動經(jīng)濟增長；商業(yè)性金融機構(gòu)需要地方政府的支持與幫助，從而實現(xiàn)區(qū)域內(nèi)業(yè)務(wù)的快速發(fā)展。商業(yè)性金融機構(gòu)的發(fā)展離不開政府各部門和地方政府的支持，推出適合地方經(jīng)濟發(fā)展需要的金融服務(wù)，配合政府產(chǎn)業(yè)政策的需要，日益改善與當(dāng)?shù)卣P(guān)系，商業(yè)性金融機構(gòu)本身才能不斷的發(fā)展壯大。政府與商業(yè)性金融機構(gòu)應(yīng)建立起一種良性互動的關(guān)系。

但從法律關(guān)系的角度看，必須認(rèn)識到商業(yè)性金融機構(gòu)是獨立的市場化的企業(yè)法人，要依照市場機制進(jìn)行商業(yè)性運作，這就必須做到產(chǎn)權(quán)清晰、權(quán)責(zé)明確、政企分開，商業(yè)性金融機

構(gòu)的獨立性必須得到保障。政府和政府各部門作為國家行政機關(guān)不能把商業(yè)性金融機構(gòu)視為

其附庸，不能干預(yù)商業(yè)性金融機構(gòu)的經(jīng)營活動。所以，《商業(yè)銀行法》規(guī)定：商業(yè)銀行的分支結(jié)構(gòu)要按業(yè)務(wù)需要而非行政區(qū)劃設(shè)置(第19條)；除國務(wù)院批準(zhǔn)的特定項目外，任何單位和個人不得強令商業(yè)銀行發(fā)放貸款和提供擔(dān)保(第41條)；商業(yè)銀行除依法接受審計機關(guān)的審計監(jiān)督(第63條)、監(jiān)事會(包括政府有關(guān)部門)監(jiān)督(第18條)、發(fā)行金融債券和境外借款需報有關(guān)政府機關(guān)批準(zhǔn)(第45條)外，不受任何其他行政干預(yù)。《保險法》第23條規(guī)定：任何單位或者個人都不得非法干預(yù)保險人履行賠償或者給付保險金的義務(wù)，也不得限制被保險人或者受益人取得保險金的權(quán)利。《信托投資公司管理辦法》第7條規(guī)定：信托投資公司從事信托活動，應(yīng)當(dāng)遵守法律、法規(guī)的規(guī)定和信托文件的約定，不得損害國家利益、社會公共利益和他人的合法權(quán)益。第24條規(guī)定：信托投資公司可以根據(jù)市場需要，按照信托目的、信托財產(chǎn)的種類或者對信托財產(chǎn)管理方式的不同設(shè)置信托業(yè)務(wù)品種。《證券法》第135條規(guī)定：證券公司依法享有自主經(jīng)營的權(quán)利，其合法經(jīng)營不受干涉。

參考文獻(xiàn)

• 周俊鵬.中國商業(yè)性金融機構(gòu)的法律地位